VF4: Sẽ tăng tỷ trọng nhóm cổ phiếu tăng trưởng

VF4 sẽ thực hiện chi trả 6% còn lại của cổ tức năm 2009 và tạm ứng thêm 4% cổ tức đợt I/năm 2010 sau Đại hội nhà đầu tư thường niên năm 2010

Theo ông Trần Thanh Tân, Tổng giám đốc công ty VFM hiện quản lý Quỹ đầu tư Doanh nghiệp Hàng đầu Việt Nam (MCK: VFMVF4) cho biết: Ban đại diện quỹ sẽ xem xét tạm ứng cổ tức từng quý hoặc 6 tháng/lần. Do thị giá của CCQ trên thị trường không phản ảnh hết NAV của Quỹ nên ban đại diện quỹ đề xuất việc hàng quý, 6 tháng tổng kết và chia cho NĐT một phần lãi tạo ra.

Đại hội nhà đầu tư thường niên năm 2010 sáng nay thông qua việc chia trả cổ tức năm 2009 tỷ lệ 16%. Trước đó VF4 đã thực hiện chia trả cổ tức đợt 1 tỷ lệ 10%, còn lại 6%.

Năm 2009 lợi nhuận từ chiến lược mua bán chiếm 45% lợi nhuận ròng

Theo VF4, tổng tài sản ròng (NAV) của VF4 tại ngày 31/12/2009 đạt 943,5 tỷ đồng, tương ứng 11.699 đồng/CCQ. Với mức này, quỹ đầu tư VF4 đã mang lại 336,5 tỷ đồng lợi nhuận, nâng mức NAV lên cao hơn tổng vốn huy động 27%.

Lợi nhuận từ chiến lược mua/bán (trading) mang lại 149,5 tỷ đồng chiếm khoảng 45% lợi nhuận ròng và khoản lợi nhuận từ chênh lệch giá chưa thực hiện mang lại 184,6 tỷ chủ yếu do giá thị trường tăng mạnh trong năm 2009 so với 2008.

Trong đó, nhóm 3 ngành Cơ sở hạ tầng – Bất động sản, Thực phẩm – Nước giải khát, và Ngân hàng – Dịch vụ tài chính, với tỷ trọng 56,7% tổng giá trị các khoản đầu tư, với mức lợi nhuận tổng cộng đạt 256,1 tỷ đồng

Năm 2009, 3 ngành chiếm tỷ trọng giải ngân lớn nhất bao gồm: cơ sở hạ tầng – bất động sản, ngân hàng – dịch vụ tài chính, vật liệu – khai khoáng, chiếm 65,4% tổng giá trị giải ngân.

Trong năm 2009, VF4 giải ngân thêm vào ngành Thiết bị ô-tô nhằm phục vụ cho chiến lược mua/bán (trading), mang lại thêm lợi nhuận thực hiện cho Quỹ. Nhóm cổ phiếu niêm yết chiếm 97,7% giá trị đầu tư trong năm (2008: 96,0%).

Giá trị thanh toán trong năm 2009 đạt trên 75% giá trị giải ngân trong năm (so với năm 2008 là trên 35%) và gấp 2,6 lần giá trị thanh hoán trong năm 2008. Khoảng 70% tổng giá trị thanh hoán năm được thực hiện trong 6 tháng cuối năm 2009 để phục vụ cho mục tiêu mua/bán (trading). Cổ phiếu ngành Vận tải được thanh hoán hoàn toàn (exit) do tăng trưởng thấp theo kết quả phân tích cơ bản.

Năm 2010 danh mục đầu tư của VF4 tăng tỷ trọng CP tăng trưởng giảm tỷ trọng CP phòng thủ

Theo VFM năm 2010 là một đầy thách thức cũng như cơ hội cho các quỹ đầu tư và VF4 nói riêng. VF4 xác định các nhiệm vụ trọng tâm trong năm 2010 như sau:

Tập trung đầu tư vào các doanh nghiệp hàng đầu có hoạt động chính tốt và ổn định theo tiêu chí đầu tư của Quỹ nhằm giữ mức tăng trưởng của Quỹ theo mức tăng trưởng của Index.

Cấu trúc danh mục đầu tư hợp lý, tận dụng các cơ hội biến động của thị trường để mang lại lợi nhuận cho VF4 với mục tiêu tăng trưởng giá trị tài sản ròng nhưng vẫn đảm bảo sự an toàn hợp lý cho danh mục đầu tư.

Danh mục đầu tư được phân bổ vào các ngành nghề theo hướng tăng tỷ trọng cổ phiếu tăng trưởng giảm tỷ trọng cổ phiếu phòng thủ nhằm đón đầu khả năng tăng trưởng của các doanh nghiệp thời kỳ hậu khủng hoảng

Phân chia danh mục đầu tư thành 2 danh mục: danh mục chủ chốt và danh mục năng động. Danh mục năng động được xây dựng trên nên tảng phân tích cơ bản có tăng trưởng tốt và tính thanh khoản cao.

Q.Nguyễn
Theo VF4