QNS (Q3/2024): Hoạt động ổn định
|
| Nguồn báo cáo: |
Công ty Cổ phần Chứng khoán DSC - DSCS |
| Doanh nghiệp: |
Công ty Cổ phần Đường Quảng Ngãi - Mã CK: QNS(50.4  0.4 %) |
| Chi tiết: |
Dạng tệp:  Ngày phát hành: 26/11/2024 |
Kết quả kinh doanh Quý 3 của QNS tương đối khả quan với doanh thu cải thiện ở cả hai mảng kinh doanh cốt lõi là mía đường và sữa.
DSC nhận định, năm 2025 biên lợi nhuận của QNS sẽ cải thiện 100-150 điểm cơ bản so với năm nay nhờ các kỳ vọng: (1) giá đường trong nước tăng nhẹ và (2) tỷ giá hạ nhiệt giúp giảm chi phí nhập khẩu đậu nành.
Ước tính, doanh thu thuần năm 2025 đạt 11.150 tỷ (+4% YoY), lợi nhuận sau thuế đạt 2.309 tỷ (+5% YoY).
Mức giá mục tiêu năm 2025 cho cổ phiếu QNS là 58.400 VND/cp, tương đương mức P/E dự phóng là 9,3x lần. DSC khuyến nghị nhà đầu tư giải ngân ở vùng giá an toàn 49.000-49.500 VND/cp.
|
|
|
|
Khuyến cáo: Các báo cáo phân tích được CafeF thu thập từ những nguồn tin cậy; tuy nhiên tất cả các quan điểm, luận điểm, khuyến nghị mua/bán trong báo cáo là do tổ chức/cá nhân thực hiện báo cáo đưa ra, hoàn toàn không thể hiện ý chí của CafeF; CafeF không chịu trách nhiệm đối với bất kỳ khoản thua lỗ từ đầu tư nào do sử dụng các báo cáo phân tích này.
|
|
|
(*) Báo cáo phân tích, thông tin chia sẻ xin vui lòng gửi tới
|
(*) Lưu ý: Dữ liệu được tổng hợp từ các nguồn đáng tin cậy, có giá trị tham khảo với các nhà đầu tư.
Tuy nhiên, chúng tôi không chịu trách nhiệm trước mọi rủi ro nào do sử dụng các dữ liệu này.