Chuyển động quỹ đầu tư tuần 19-25/8: PENM IV mua HPG, VI Group thoái GMD

VI Group thoái thoái vốn Gemadept

Ngày 16/8, VI (Vietnam Investment) Partners LLC đã bán ra toàn bộ 190.299 cổ phiếu CTCP Gemadept (HoSE: GMD). Đến 20/8, VI Fund I, L.P cũng thoái toàn bộ 2,45 triệu cổ phiếu GMD.

Giao dịch của 2 đơn vị trên khiến tổng sở hữu của nhóm VI Group hiện còn 58 triệu cổ phiếu, tỷ lệ 19,55% vốn. Đây là khối lượng do một quỹ còn lại là VI Fund II, L.P nắm giữ. Dù vậy, quỹ này cũng đang có kế hoạch bán toàn bộ 58 triệu cổ phiếu trên trong thời gian 23/8-20/9.

Chưa có thông tin về đối tác muốn mua lại. Nhưng trong ngày 8/7, VI Fund từng chuyển nhượng gần 30 triệu cổ phiếu GMD ngoài sàn và Công ty TNHH SSJ Consulting (Việt Nam, thuộc tập đoàn Sumitomo) cũng nhận chuyển nhượng đúng số cổ phần trên.

VI Fund II bắt đầu trở thành cổ đông của Gemadept khi công ty thực hiện phát hành 87,7 triệu cổ phiếu để chuyển đổi theo hợp đồng chuyển nhượng Nợ chuyển đổi với VI Group vào ngày 27/4/2017. Như vậy, sau 2 năm chuyển đổi, VI Fund II thoái lui khỏi Gemdept.

Hai quỹ VI Fund I và II đều thuộc nhóm VI Group. Hiện Phó Chủ tịch HĐQT Gemadept ông Phan Thanh Lộc và thành viên HĐQT David Do cũng đều đang là giám đốc của VI Fund II và thuộc Investment Team của VI Group.

VI Group là nhóm quỹ đầu tư được giới thiệu có tổng tài sản quản lý khoảng 400 triệu USD. Nhóm này chuyên đầu tư vào các ngành đang tăng trưởng ở Việt Nam, thường nắm giữ 20-49% vốn các công ty và có thời gian đầu tư từ 4 đến 6 năm. Ngoài GMD, VI Group đang đầu tư vào nhiều doanh nghiệp khác như Nam Long, Vinafood, VNDirect, HiPT, Vinafco…

Quỹ ngoại mua Hòa Phát khi giá quặng sắt giảm 20%

Quỹ PENM IV Germany GmBH & Co.KG đăng ký mua 5 triệu cổ phiếu CTCP Tập đoàn Hòa Phát (HoSE: HPG) từ ngày 27/8 đến 25/9. Hiện quỹ ngoại nắm giữ 28,2 triệu cổ phiếu, tương đương 1,02% vốn trước giao dịch.

Ngoài PENM IV, một quỹ khác có liên quan là PENM III cũng đang nắm giữ gần 63,8 triệu cổ phiếu HPG, tỷ lệ 2,3% vốn. Tổng Giám đốc PENM Partners là ông Hans Christian Jacobsen, hiện là thành viên HĐQT tại Hòa Phát.

Quỹ PENM III đang có kế hoạch thoái vốn khỏi Hòa Phát do quỹ này đã đến thời hạn đóng quỹ, phải thanh hoán các cổ phiếu trong danh mục. Do vậy, cổ phiếu HPG từng chịu áp lực lớn từ hoạt động tái cơ cấu này. Tuy nhiên, đại diện PENM Partners cho rằng quỹ không chịu áp lực phải bán cổ phiếu HPG bằng mọi giá và ở thời điểm hiện tại vẫn song hành cùng công ty.

Không chỉ có quỹ ngoại mua vào, gia đình Chủ tịch HĐQT Trần Đình Long cũng mua gom Hòa Phát thời gian qua. Riêng ông Long đã mua 5,6 triệu cổ phiếu HPG để nâng sở hữu lên 25,35% tương đương 700 triệu cổ phiếu. Ngoài ra còn có bà Vũ Thị Hiền (vợ ông Long - sở hữu 202,55 triệu cổ phiếu) và Công ty Đại Phong (công ty của con trai ông Long - sở hữu 1 triệu cổ phiếu).

Trong 7 tháng đầu năm, thép Hòa Phát đã cung cấp cho thị trường trong và ngoài nước 1,58 triệu tấn, tăng 22% so với cùng kỳ. Trong đó, sản lượng xuất khẩu là gần 148.000 tấn, tăng 35% so với 7 tháng đầu năm 2018. Thị trường xuất khẩu chủ yếu là Campuchia, Nhật Bản, Malaysia, Mỹ và một số quốc gia khác.

Giá cổ phiếu HPG đang tăng sau khi chạm đáy 2 năm (giữa tháng 7) nhờ giá quặng sắt giảm mạnh. Giá quặng kim loại này tính đến 23/8 hiện gần 93 USD/tấn, tương đương mức giảm 20% so với mức đỉnh được thiết lập vào 30/6.

Các giao dịch khác

Các quỹ ngoại vẫn đang quan tâm đến CTCP Đầu tư Kinh doanh nhà Khang Điền (HoSE: KDH). Mới nhất, Quỹ đầu tư Cân bằng Tuệ sáng VinaCapital đăng ký mua 100.000 cổ phiếu trong thời gian 27/8-25/9.

Trước đó, Qũy Đầu tư cổ phiếu Tiếp cận thị trường Việt Nam (thuộc VinaCapital) cũng đăng ký mua 200.000 cổ phiếu KDH từ ngày 15/8 đến 13/9. Hay trong thời gian 14/6-5/7, Vietnam Ventures Limited (thuộc VinaCapital) đã mua 1,5 triệu cổ phiếu để tăng nắm giữ lên 28,7 triệu đơn vị.

Trong khi đó, nhóm Dragon Capital vào 5/8 đã mua thêm cổ phần để nắm giữ trên 18% vốn, tương đương hơn 98 triệu cổ phiếu. Ngoài ra, Dragon Capital còn rót thêm 450 tỷ vào trái phiếu của Nhà Khang Điền hồi tháng 5.

Nhóm quỹ Dragon Capital đã bán ra 29.310 cổ phiếu CTCP Vĩnh Hoàn (HoSE: VHC) vào ngày 16/8 và hiện còn nắm giữ 7,97% vốn. Đầu năm 2019, nhóm Dragon Capital vẫn còn sở hữu hơn 9% vốn Vĩnh Hoàn.

Quỹ ngoại bán bớt cổ phần trong bối cảnh kinh doanh của Vĩnh Hoàn giảm tốc. Doanh thu và lợi nhuận gộp của doanh nghiệp trong quý II đều lần lượt 9,6% và 7%. Lũy kế 6 tháng, doanh thu giảm 5,7% nhưng nhờ nguồn thu đột biến từ bán tài sản, công ty có lãi 699 tỷ đồng, tăng 64%.

Về thị trường, Mỹ vẫn là thị trường xuất khẩu chính với 59% tỷ trọng nhưng đã giảm 28% do ảnh hưởng của POR 14. Thị trường Trung Quốc chiếm 16% nhờ giá trị xuất khẩu tăng nhẹ 1%. Thị trường châu Âu tăng trưởng tốt 18% chiếm 14% thị phần của Vĩnh Hoàn…

America LLC tiếp tục mua thêm cổ phần CTCP Hải Minh (HNX: HMH) để nắm giữ 16,6% vốn từ 13/8. Nhóm quỹ Templeton đã bán ra 35.330 cổ phiếu CTCP Dược phẩm Imexpharm (HoSE: IMP) và không còn là cổ đông lớn từ 20/8.