Quỹ tỷ USD của Dragon Capital liên tục bán ra cổ phiếu, tiền mặt tăng thêm hơn nghìn tỷ đồng chỉ sau 2 tuần

Cập nhật hoạt động đến hết 1/6, tỷ trọng tiền mặt của quỹ lớn nhất do Dragon Capital quản lý – Vietnam Enterprise Investments Limited (VEIL) tăng lên 3,85%. Với quy mô tài sản lên tới gần 1,7 tỷ USD, giá trị tiền mặt trong danh mục đạt 65,4 triệu USD, tương ứng hơn 1.500 tỷ đồng. Đây là lượng tiền mặt lớn nhất mà VEIL nắm giữ trong gần 3 tháng qua (kể từ ngày 9/3).

Đáng chú ý, sau khi đẩy tỷ trọng tiền xuống dưới mức 1% vào ngày 18/5, quỹ đã bắt đầu có động thái bán bớt cổ phiếu. Nhờ đó, lượng tiền mặt nắm giữ tăng thêm 49 triệu USD (~1.150 tỷ đồng) chỉ sau 2 tuần.

Tại ngày 1/6, giá trị tài sản ròng trên chứng chỉ quỹ (NAV/share) VEIL đạt 8,27 USD, tăng 1,1% so với tuần trước. Thành quả đầu tư tạm tính từ đầu năm đến thời điểm 1/6 của VEIL nâng lên mức 5,35%, song vẫn kém hơn VN-Index khi ghi nhận mức tăng 8,31% (tính theo USD).

Về danh mục top 10 khoản đầu tư lớn nhất của VEIL, cổ phiếu VPB vượt ACB trở thành cái tên đứng đầu danh sách với tỷ trọng lần lượt 13,19% và 13%. Theo sau vẫn là những cái tên quen thuộc là VCB (tỷ trọng 6,97%); HPG (6,44%); VHM (5,36%),…

Thời gian gần đây, không chỉ VEIL mà nhiều quỹ thành viên của Dragon Capital cũng có động thái bán ròng mạnh tay trong nhịp hồi của VN-Index. Cụ thể, vào phiên 25/5, các quỹ thành viên do do Dragon Capital quản lý đã bán 1,75 triệu cổ phiếu của Hoa Sen Group (mã HSG) . Trong đó, Amersham Industries Limited bán 250.000 cổ phiếu; VEIL bán 500 nghìn cổ phiếu và Wareham Group Limited bán 1 triệu cổ phiếu. Sau giao dịch, nhóm quỹ đã giảm sở hữu xuống còn 4,8% và không còn là cổ đông lớn của từ ngày 29/5.

Sau đó 1 ngày, nhóm quỹ Dragon Capital thông báo đã bán ra 1,75 triệu cổ phiếu của Đất Xanh Group (mã DXG) vào ngày 26/5. Trong đó, Amersham Industries Limited bán 1 triệu cổ phiếu; Grinling International Limited bán 500 nghìn cổ phiếu; và Vietnam Enterprise Investments Limited (VEIL) bán 250 nghìn cổ phiếu.

Cùng ngày, nhóm quỹ ngoại tiếp tục bán ra 1,21 triệu cổ phiếu của một doanh nghiệp bất động sản là Nhà Khang Điền (mã KDH) , trong đó, VEIL bán ra 500 nghìn cổ phiếu,...

Nhận định về thị trường, ông Lê Anh Tuấn – Giám đốc Chiến lược Đầu tư Dragon Capital Việt Nam cho rằng, thị trường chứng khoán bị chi phối bởi hai yếu tố là chính sách tiền tệ và tăng trưởng lợi nhuận. Chính sách tiền tệ đang đi theo xu hướng tốt, nhưng chưa đủ nới lỏng để chứng khoán tăng trưởng trong khi tăng trưởng lợi nhuận vẫn rất khó khăn, dự báo khoảng 5% năm 2023.

Về chiến lược đầu tư trong thời điểm này, ông Lê Anh Tuấn cho rằng nhà đầu tư nên cân bằng vị thế, có nghĩa không rời bỏ thị trường và nhưng cũng không nên mua đuổi. Chuyên gia cho rằng năm 2023 không nên kỳ vọng những đợt tăng quá mạnh của thị trường. Năm nay là năm tích luỹ, tận dụng cơ hội để mua tích luỹ cổ phiếu.

“Năm nay nhà đầu tư không nên kỳ vọng 30-50% lợi nhuận, những người đạt được mức này phải nói là thiên tài. Tuy nhiên, trong năm 2023, nếu thấy thị trường giảm mà các bạn sợ hãy nhắm mắt lại và mua. Đây là thời điểm tốt để chúng ta tích luỹ cho pha tăng trưởng mạnh trong năm 2024” , Giám đốc Dragon Capital cho biết.

Trong một báo cáo gần đây, Dragon Capital tin rằng quý 1/2023 đã đánh dấu mức tăng trưởng lợi nhuận thấp nhất năm do mức nền cao từ sự hồi phục mạnh mẽ trong quý 1/2022.

Với chi phí tài chính giảm, mức tăng trưởng dự kiến có thể được cải thiện trong quý 2/2023 và sẽ đạt được đà tăng trưởng trong nửa cuối năm 2023 so với mức cơ sở thấp trong nửa cuối 2022. Nhóm phân tích dự báo tăng trưởng lợi nhuận năm 2023 không thay đổi ở mức ~5-7%.